Le ratio de solvabilité rapporte les fonds propres prudentiels ou réglementaires aux actifs pondérés en fonction des risques (RWA). Parmi eux les risques de crédit, qui doivent être pondérés selon plusieurs méthodes depuis Bâle 2 en 2004.
Au titre de l’approche standard, la pondération du risque de crédit s’effectue sur la base de deux critères conjugués :
- la nature de la contrepartie (Etat, banque, entreprises, etc.), Bâle 2 modifiant les taux de pondération de ces différentes contreparties ;
- la notation externe de cette contrepartie : il s’agit de la notation des contreparties ayant une taille suffisante pour être notées et suivies par les grandes agences de notation financière comme Standard and Poor's, Moody's, Fitch Ratings.